Der Loss Given Default (LGD) gibt in Prozent den Anteil des Exposure at Default (EAD) an, der bei einem Ausfall des Kreditnehmers als Verlust zu erwarten ist. Folglich kann der Loss Given Default Werte zwischen 0 und 1 (zwischen 0 und 100 Prozent) annehmen. Der erwartete Verlust bei Ausfall eines Kreditnehmers mit einer Restschuld von 100 Mio EUR zum Ausfallzeitpunkt und einem LGD von 50 Prozent beträgt damit 50 Mio. EUR. Der LGD ist unterschiedlich hoch, je nachdem, welcher IRB-Ansatz verwendet wird. Im fortgeschrittenen IRB-Ansatz ist der LGD individuell zu berechnen, im Basis-IRB-Ansatz beträgt er pauschal 75 Prozent für nachrangige und 45 Prozent für vorrangige Kredite. |